Trivago launches a subsidiary to sell hoteliers on its business tools

Editor

October 17, 2017

Share on facebook
Share on twitter
Share on reddit
Share on linkedin
Share on email

Trivago, its parent Expedia, and Booking.com all want to provide business services to hotels. It’s easy to see the potential value to resource-strapped hotel managers. Still, many hoteliers remain suspicious of these giants.

In the past few years, global online travel giants Expedia Inc. and the Priceline Group have been digging deeper into the hotel industry with a slew of new services mostly for small and independent properties.

In 2015, Priceline created a new unit called BookingSuite with paid services to help hoteliers manage their businesses. Soon after Expedia began offering services, including promises of more insights into how to set rates and maximize online distribution.

Now, we have another sign of just how interested online travel businesses are in pursuing this strategy of deepening their ties with hotel partners. Expedia-backed hotel-search company Trivago said it has formally reorganized its operations to create a subsidiary that focuses on the marketing, sales, and maintenance of its business software services and technologies that are used by hotels to improve booking.

It’s the first online travel player to commit to this type of initiative by formally creating a subsidiary. The company won’t see any change to its financial reporting, though.

Trivago Hotel Relations is a fully consolidated subsidiary, but its earnings and revenue won’t be broken out, the company said.

While Trivago provides the technology, Trivago Hotel Relations will provide the salespeople to entice hoteliers to use its supplementary tools, the company said.

BROADER BUSINESS-TO-BUSINESS TREND

The big picture trend here is that the global players, including Trivago’s parent Expedia and its arch-rival Priceline Group, are increasingly experimenting with enterprise software services for hotels. While these new business lines often generate incremental revenue, the key strategic goal is to increase the interaction each brand has with hoteliers in the hope that increased engagement leads to further business overall.

These services may be more effective in hotel markets outside of chain-dominated North America. In Europe, for instance, a majority of hotels are independently owned.

Until now, hotels have tended to rely on third-party tools from smaller players, such as SiteMinderEviivo, and Hotel Perfect.

But lately, the large online players have dedicated more of their engineering and user- experience resources at building business-to-business tools that are useful to hotel partners.

Trivago’s move also plays off another larger trend, which is that hotels are increasingly looking to metasearch as a way to drive so-called direct bookings and reduce their dependency on online travel agencies, as Skift Research has reported. Hotels don’t like how online travel agencies tend to charge high commissions and control customers’ booking experiences.

Read more here.

Editor

October 17, 2017

Related News

Don't Miss Out

Enter your email address and get updates from Online Marketplaces.

Gold Sponsor

Property Portal Watch

Company Category Here
Lorem ipsum dolor sit amet, consectetur adipiscing elit. Nullam dapibus, dolor vitae fringilla pulvinar, ante nulla venenatis dui, eu venenatis tellus ante a purus. Morbi faucibus lacinia nunc ut sagittis. Pellentesque et maximus justo. Duis tortor erat, venenatis vel neque a, ultricies sagittis lectus. Pellentesque mattis sit amet nunc maximus maximus. In mollis, lorem eu iaculis vestibulum, mi nunc elementum orci, in dictum diam justo sit amet erat. Quisque aliquam a quam ac auctor.
Lorem ipsum dolor sit amet, consectetur adipiscing elit. Nullam dapibus, dolor vitae fringilla pulvinar, ante nulla venenatis dui, eu venenatis tellus ante a purus. Morbi faucibus lacinia nunc ut sagittis. Pellentesque et maximus justo. Duis tortor erat, venenatis vel neque a, ultricies sagittis lectus. Pellentesque mattis sit amet nunc maximus maximus. In mollis, lorem eu iaculis vestibulum, mi nunc elementum orci, in dictum diam justo sit amet erat. Quisque aliquam a quam ac auctor.
Lorem ipsum dolor sit amet, consectetur adipiscing elit. Nullam dapibus, dolor vitae fringilla pulvinar, ante nulla venenatis dui, eu venenatis tellus ante a purus. Morbi faucibus lacinia nunc ut sagittis. Pellentesque et maximus justo. Duis tortor erat, venenatis vel neque a, ultricies sagittis lectus. Pellentesque mattis sit amet nunc maximus maximus. In mollis, lorem eu iaculis vestibulum, mi nunc elementum orci, in dictum diam justo sit amet erat. Quisque aliquam a quam ac auctor.
Lorem ipsum dolor sit amet, consectetur adipiscing elit. Nullam dapibus, dolor vitae fringilla pulvinar, ante nulla venenatis dui, eu venenatis tellus ante a purus. Morbi faucibus lacinia nunc ut sagittis. Pellentesque et maximus justo. Duis tortor erat, venenatis vel neque a, ultricies sagittis lectus. Pellentesque mattis sit amet nunc maximus maximus. In mollis, lorem eu iaculis vestibulum, mi nunc elementum orci, in dictum diam justo sit amet erat. Quisque aliquam a quam ac auctor.
Lorem ipsum dolor sit amet, consectetur adipiscing elit. Nullam dapibus, dolor vitae fringilla pulvinar, ante nulla venenatis dui, eu venenatis tellus ante a purus. Morbi faucibus lacinia nunc ut sagittis. Pellentesque et maximus justo. Duis tortor erat, venenatis vel neque a, ultricies sagittis lectus. Pellentesque mattis sit amet nunc maximus maximus. In mollis, lorem eu iaculis vestibulum, mi nunc elementum orci, in dictum diam justo sit amet erat. Quisque aliquam a quam ac auctor.
Lorem ipsum dolor sit amet, consectetur adipiscing elit. Nullam dapibus, dolor vitae fringilla pulvinar, ante nulla venenatis dui, eu venenatis tellus ante a purus. Morbi faucibus lacinia nunc ut sagittis. Pellentesque et maximus justo. Duis tortor erat, venenatis vel neque a, ultricies sagittis lectus. Pellentesque mattis sit amet nunc maximus maximus. In mollis, lorem eu iaculis vestibulum, mi nunc elementum orci, in dictum diam justo sit amet erat. Quisque aliquam a quam ac auctor.
Lorem ipsum dolor sit amet, consectetur adipiscing elit. Nullam dapibus, dolor vitae fringilla pulvinar, ante nulla venenatis dui, eu venenatis tellus ante a purus. Morbi faucibus lacinia nunc ut sagittis. Pellentesque et maximus justo. Duis tortor erat, venenatis vel neque a, ultricies sagittis lectus. Pellentesque mattis sit amet nunc maximus maximus. In mollis, lorem eu iaculis vestibulum, mi nunc elementum orci, in dictum diam justo sit amet erat. Quisque aliquam a quam ac auctor.
Lorem ipsum dolor sit amet, consectetur adipiscing elit. Nullam dapibus, dolor vitae fringilla pulvinar, ante nulla venenatis dui, eu venenatis tellus ante a purus. Morbi faucibus lacinia nunc ut sagittis. Pellentesque et maximus justo. Duis tortor erat, venenatis vel neque a, ultricies sagittis lectus. Pellentesque mattis sit amet nunc maximus maximus. In mollis, lorem eu iaculis vestibulum, mi nunc elementum orci, in dictum diam justo sit amet erat. Quisque aliquam a quam ac auctor.
Lorem ipsum dolor sit amet, consectetur adipiscing elit. Nullam dapibus, dolor vitae fringilla pulvinar, ante nulla venenatis dui, eu venenatis tellus ante a purus. Morbi faucibus lacinia nunc ut sagittis. Pellentesque et maximus justo. Duis tortor erat, venenatis vel neque a, ultricies sagittis lectus. Pellentesque mattis sit amet nunc maximus maximus. In mollis, lorem eu iaculis vestibulum, mi nunc elementum orci, in dictum diam justo sit amet erat. Quisque aliquam a quam ac auctor.
Lorem ipsum dolor sit amet, consectetur adipiscing elit. Nullam dapibus, dolor vitae fringilla pulvinar, ante nulla venenatis dui, eu venenatis tellus ante a purus. Morbi faucibus lacinia nunc ut sagittis. Pellentesque et maximus justo. Duis tortor erat, venenatis vel neque a, ultricies sagittis lectus. Pellentesque mattis sit amet nunc maximus maximus. In mollis, lorem eu iaculis vestibulum, mi nunc elementum orci, in dictum diam justo sit amet erat. Quisque aliquam a quam ac auctor.
Lorem ipsum dolor sit amet, consectetur adipiscing elit. Nullam dapibus, dolor vitae fringilla pulvinar, ante nulla venenatis dui, eu venenatis tellus ante a purus. Morbi faucibus lacinia nunc ut sagittis. Pellentesque et maximus justo. Duis tortor erat, venenatis vel neque a, ultricies sagittis lectus. Pellentesque mattis sit amet nunc maximus maximus. In mollis, lorem eu iaculis vestibulum, mi nunc elementum orci, in dictum diam justo sit amet erat. Quisque aliquam a quam ac auctor.
Lorem ipsum dolor sit amet, consectetur adipiscing elit. Nullam dapibus, dolor vitae fringilla pulvinar, ante nulla venenatis dui, eu venenatis tellus ante a purus. Morbi faucibus lacinia nunc ut sagittis. Pellentesque et maximus justo. Duis tortor erat, venenatis vel neque a, ultricies sagittis lectus. Pellentesque mattis sit amet nunc maximus maximus. In mollis, lorem eu iaculis vestibulum, mi nunc elementum orci, in dictum diam justo sit amet erat. Quisque aliquam a quam ac auctor.

Acerca de Lucas Vargas:

  • Empezó en Grupo ZAP como el VP de Sales y en 2016 cuando la empresa tenía 60 empleados. Fue nombrado COO de VivaReal tomando el mando de Brian Requarth el Co-Fundador. VivaReal lanzó en Colombia y se trasladó a Brasil. En 2017 se hizo CEO del Grupo ZAP.
  • Ha trabajado en Mexico en PWC y en el Banco Santander
  • Tiene un Master de Business Administration de Harvard
  • En noviembre este año después de la fusión de OLX Brasil y Grupo ZAP fue nombrado el CEO del OLX Business Unit. Lidera la empresa junto con Andries Oudshoorn y Marcos Leite
Lorem ipsum dolor sit amet, consectetur adipiscing elit. Nullam dapibus, dolor vitae fringilla pulvinar, ante nulla venenatis dui, eu venenatis tellus ante a purus. Morbi faucibus lacinia nunc ut sagittis. Pellentesque et maximus justo. Duis tortor erat, venenatis vel neque a, ultricies sagittis lectus. Pellentesque mattis sit amet nunc maximus maximus. In mollis, lorem eu iaculis vestibulum, mi nunc elementum orci, in dictum diam justo sit amet erat. Quisque aliquam a quam ac auctor.
Lorem ipsum dolor sit amet, consectetur adipiscing elit. Nullam dapibus, dolor vitae fringilla pulvinar, ante nulla venenatis dui, eu venenatis tellus ante a purus. Morbi faucibus lacinia nunc ut sagittis. Pellentesque et maximus justo. Duis tortor erat, venenatis vel neque a, ultricies sagittis lectus. Pellentesque mattis sit amet nunc maximus maximus. In mollis, lorem eu iaculis vestibulum, mi nunc elementum orci, in dictum diam justo sit amet erat. Quisque aliquam a quam ac auctor.
Lorem ipsum dolor sit amet, consectetur adipiscing elit. Nullam dapibus, dolor vitae fringilla pulvinar, ante nulla venenatis dui, eu venenatis tellus ante a purus. Morbi faucibus lacinia nunc ut sagittis. Pellentesque et maximus justo. Duis tortor erat, venenatis vel neque a, ultricies sagittis lectus. Pellentesque mattis sit amet nunc maximus maximus. In mollis, lorem eu iaculis vestibulum, mi nunc elementum orci, in dictum diam justo sit amet erat. Quisque aliquam a quam ac auctor.
Lorem ipsum dolor sit amet, consectetur adipiscing elit. Nullam dapibus, dolor vitae fringilla pulvinar, ante nulla venenatis dui, eu venenatis tellus ante a purus. Morbi faucibus lacinia nunc ut sagittis. Pellentesque et maximus justo. Duis tortor erat, venenatis vel neque a, ultricies sagittis lectus. Pellentesque mattis sit amet nunc maximus maximus. In mollis, lorem eu iaculis vestibulum, mi nunc elementum orci, in dictum diam justo sit amet erat. Quisque aliquam a quam ac auctor.
Lorem ipsum dolor sit amet, consectetur adipiscing elit. Nullam dapibus, dolor vitae fringilla pulvinar, ante nulla venenatis dui, eu venenatis tellus ante a purus. Morbi faucibus lacinia nunc ut sagittis. Pellentesque et maximus justo. Duis tortor erat, venenatis vel neque a, ultricies sagittis lectus. Pellentesque mattis sit amet nunc maximus maximus. In mollis, lorem eu iaculis vestibulum, mi nunc elementum orci, in dictum diam justo sit amet erat. Quisque aliquam a quam ac auctor.
Lorem ipsum dolor sit amet, consectetur adipiscing elit. Nullam dapibus, dolor vitae fringilla pulvinar, ante nulla venenatis dui, eu venenatis tellus ante a purus. Morbi faucibus lacinia nunc ut sagittis. Pellentesque et maximus justo. Duis tortor erat, venenatis vel neque a, ultricies sagittis lectus. Pellentesque mattis sit amet nunc maximus maximus. In mollis, lorem eu iaculis vestibulum, mi nunc elementum orci, in dictum diam justo sit amet erat. Quisque aliquam a quam ac auctor.
Lorem ipsum dolor sit amet, consectetur adipiscing elit. Nullam dapibus, dolor vitae fringilla pulvinar, ante nulla venenatis dui, eu venenatis tellus ante a purus. Morbi faucibus lacinia nunc ut sagittis. Pellentesque et maximus justo. Duis tortor erat, venenatis vel neque a, ultricies sagittis lectus. Pellentesque mattis sit amet nunc maximus maximus. In mollis, lorem eu iaculis vestibulum, mi nunc elementum orci, in dictum diam justo sit amet erat. Quisque aliquam a quam ac auctor.
Lorem ipsum dolor sit amet, consectetur adipiscing elit. Nullam dapibus, dolor vitae fringilla pulvinar, ante nulla venenatis dui, eu venenatis tellus ante a purus. Morbi faucibus lacinia nunc ut sagittis. Pellentesque et maximus justo. Duis tortor erat, venenatis vel neque a, ultricies sagittis lectus. Pellentesque mattis sit amet nunc maximus maximus. In mollis, lorem eu iaculis vestibulum, mi nunc elementum orci, in dictum diam justo sit amet erat. Quisque aliquam a quam ac auctor.
Simon Baker is the Founder and Executive Chairman of Online Marketplaces and Property Portal Watch. Involved with property portals for 15 years, he’s a well-recognized expert and industry consultant.
As former CEO/MD of the REA Group for 8 years, Simon led the group to its current market-leading position. When he joined REA Group in 2001, it had $4m in revenues, $6m in losses and an $8m market cap.
By 2008, the company presided over $155m in revenues, $35m in EBITDA and enjoyed a peak market cap of $1b. Simon is currently Chairman of the Mitula Group and Real Estate Investar and a serial portal founder and, investor.